谷静
- 作品数：4 被引量：44H指数：2
- 供职机构：大连理工大学管理与经济学部更多>>
- 发文基金：中央高校基本科研业务费专项资金教育部人文社会科学研究基金国家自然科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理更多>>
- 金融危机前后的全球主要股指联动与动态稳定性比较被引量：39
- 2010年
- 针对传统参数分析法可能存在参数和指标多样化而导致结果迥异的问题,提出直接从真实交易数据入手,采用具有准确拓扑序列的亚超度量空间方法.通过对2005年7月22日至2009年6月30日全球最具代表性的52个股指的日数据,并以2008年9月15日为金融危机前后的分界点进行实证,结果发现:金融危机爆发后,全球股市股指间地理区域聚集效应更加明显,各股指间的相关程度显著提高,其联动性更强;全球股指的动态稳定性在整体上是相对稳定的;在金融危机后,美国的股指影响力在降低,而中国在增强.为了避免全球股指剧烈波动,金融监管应该是全球协调的,而不应是一个国家或某个区域的单独行为.应保持世界各国证券市场的"多样性(差别化)",来防止经济和金融一体化带来的"一荣俱荣,一损俱损".
- 黄飞雪谷静李延喜苏敬勤
- 关键词：金融危机最小生成树全球股指
- 中国大中城市房价波动的关联影响研究
- 中国房地产业在国民经济发展中起着举足轻重的作用,房地产市场的健康稳定不仅是一个行业的问题,事实上,高房价蕴含着巨大的金融乃至社会风险。关注城市房价波动,最重要的不是关注房价本身,而是关注房地产市场制度是否公平,结构是否合...
- 谷静
- 关键词：房地产市场房价波动联动性
- 文献传递
- 金融危机对中国70城市房价影响的关联聚集效应被引量：5
- 2011年
- 为了考察金融危机影响下中国70个大中城市房价的波动特征及关联变化,提出采用具有准确拓扑序列的亚超度量空间方法。通过对2005年7月至2009年7月中国70个大中城市房屋销售价格指数样本的月数据进行金融危机前后对比实证,结果发现:金融危机爆发后,中国70个大中城市房价间聚集效应更加明显;房价间距离明显缩短,表明70城市房价波动的关联性提高;聚集的中心节点由二三线城市逐渐变为一线城市,使得一线城市的影响力大幅增强。虽然全球金融危机爆发,使得中国70个大中城市房价大幅降低,但其整体上仍然是相对稳定的。建议继续加大对影响力逐渐增强的一线城市房价的关注力度,建立公平合理的市场制度,防止由于"涟漪效应"出现各城市房价轮涨现象,从而构建"居者有其屋"的和谐社会。
- 黄飞雪谷静
- 关键词：金融危机房价波动最小生成树
- 基于SVAR的人民币汇率对中国证券期货市场收益率的溢出效应研究被引量：1
- 2009年
- 针对人民币对美元汇率(RMB/USD)对中国证券期货市场是否存在收益率溢出效应,分别截取2005-7-21～2008-7-16与2008-7-17～2009-4-30两段中石化股价、上证综指、RMB/USD与上海燃料油期货价格的日收盘数据,构造各变量收益率的四元SVAR模型,短期脉冲响应模拟结果显示:(1)在人民币持续升值阶段,人民币弹性增大能够提高中石化股价与上证综指的收益率,且有利于减小上海燃料油期货价格的波动风险;在RMB/USD持续震荡阶段,RMB/USD波动增大会降低中石化股价与上证综指的收益率,且增大上海燃料油期货价格的波动风险;(2)在两个阶段,收益率溢出效应都存在明显的非对称性,RMB/USD对中石化股价、上证综指与上海燃料油期货价格具备单向的收益率传导机制。中国证券市场对RMB/USD较敏感,因此汇率制度改革应采取审慎原则。
- 黄飞雪寇玲谷静王云
- 关键词：中国证券市场
