闵晓平
- 作品数：27 被引量：130H指数：8
- 供职机构：江西财经大学金融学院更多>>
- 发文基金：国家自然科学基金江西省高校人文社会科学研究项目中国博士后科学基金更多>>
- 相关领域：经济管理文化科学医药卫生更多>>
- 交易所利率期限结构估计模型的比较被引量：8
- 2006年
- 结合我国利率体系和利率的形成机制，提出一个适合交易所利率期限结构估计的NS扩展模型，然后采用交易所国债市场的日交易数据，对NS扩展模型、Nelson—Siegel（NS）模型和Svensson（SV）模型进行了样本内、外的比较实证分析。结果表明，NS扩展模型比NS模型和SV模型更适合于交易所的利率期限结构估计，交易所利率期限结构在1～10年期间，尤其是5～7年期间能够获得可靠的估计，在0～1年和10～20年期限期间估计的可靠性不高。
- 闵晓平田澎张旭
- 关键词：交易所利率期限结构
- 可转换公司债券市场流动性衡量的维度效应被引量：1
- 2013年
- 基于我国可转换公司债券市场日交易数据的实证研究发现,市场流动性衡量存在显著的维度效应,不同维度的信息重叠不大,买卖价差、交易量和交易间隔时间等单维度衡量指标提供的市场流动性信息有限,价格变化自协方差和价格冲击等多维度衡量指标比单维度衡量指标能够更全面地衡量市场流动性状况。
- 闵晓平朱强
- 关键词：可转换公司债券流动性维度效应
- 企业技术发展战略──论企业核心技术竞争力的培育被引量：4
- 2001年
- 企业核心技术竞争力是企业核心竞争力的物质基础，它的形成过程包括识别、开发和利用等阶段。文章在详细讨论企业核心技术竞争力的识别、开发的基础上,提出企业对核心技术竞争力进行利用的具体方法和原则。
- 闵晓平陈功玉
- 关键词：企业核心技术竞争力持续竞争优势
- 信用风险转移与金融稳定关系评述
- 2006年
- 近年来，信用风险转移活动的规模迅速扩张，信用风险转移的工具和技术日趋复杂，引起了各国金融监管当局和有关国际组织的高度关注，学术界也在不断深入地探讨这种金融创新对金融机构、金融市场和宏观金融稳定的影响。
- 桂荷发严武闵晓平
- 关键词：信用风险转移金融监管金融机构金融创新金融稳定金融市场
- 人寿保险需求探析被引量：12
- 2006年
- 与其他形式的保险相比,人寿保险更具有储蓄的功能,因而对寿险需求动机的分析可以在储蓄动机的分析框架内进行。对保险需求的研究,大部分文献是从投保人最大化其自身期望效用出发,里维斯(Lewis,1989)拓宽了这一研究视角,从被赡养人期望效用的角度研究人寿保险需求。寿险需求的影响因素:期望寿命、保险价格、赡养率、收入与财富、社会保障、预期通货膨胀率、教育水平。
- 杨舸闵晓平
- 关键词：保险市场寿险需求保险产品
- 公司债券流动性溢价研究进展被引量：5
- 2009年
- 从流动性溢价角度解释"信用价差之谜"已成为信用风险和公司债券研究的一个最新内容。目前有关公司债券流动性溢价问题的研究,可以从流动性水平效应和流动性风险效应两个角度展开。基于动态期限结构模型的发展,在信用风险模型中综合考虑流动性水平和风险效应,以及考虑各种市场摩擦因素是未来公司债券流动性溢价研究的发展方向。
- 闵晓平严武桂荷发王磊
- 关键词：公司债券流动性溢价
- 基于基准利率选择的利率期限结构形成研究被引量：3
- 2008年
- 基准利率和利率期限结构是经济运行和金融投融资活动中的重要指标变量。基准利率是短期低风险的市场化利率,是中央银行货币政策的中介目标。利率期限结构是基准利率、基准利率预期和期限溢价的综合,它反映了不同期限最低风险资金交易的资金价格。根据基准利率选择的原则和我国的实际情况,银行同业拆借利率、国债回购利率和短期国债利率适合成为我国基准利率的载体。同时,这些基准利率与中长期国债市场利率共同形成我国的利率期限结构。
- 闵晓平
- 关键词：基准利率利率期限结构国债利率
- 现代投资组合理论的基础与前沿分析被引量：1
- 2006年
- 马柯维茨的投资组合理论奠定了现代金融理论的基石。自提出以来,就受到关注,国内外学者对其进行了大量的研究。本文在对该理论进行介绍的基础上,介绍了国内学者的研究成果。
- 杨舸闵晓平
- 关键词：投资组合理论现代金融理论
- 银行间企业债券市场做市商做市行为影响因素研究
- 2014年
- 使用银行间企业债券市场成交数据和报价数据,本文分析做市商做市行为的影响因素。实证结果表明,报价规模与股票市场波动率、发行总额、发行期限、嵌入特殊条款、长期利率存在正相关关系,与剩余期限存在负相关关系。报价差与股票市场波动率、债券市场波动率、发行期限、上市标识存在正相关关系,与剩余期限存在负相关关系。
- 闵晓平罗华兴
- 关键词：企业债券银行间做市商影响因素
- 我国利率期限结构预期假设的实证研究被引量：8
- 2007年
- 从长期利率的短期变化和短期利率的长期变化两个角度提出利率期限结构预期假设检验的理论框架,并对我国市场进行了实证检验。检验基于Nelson-Siegel扩展模型估计的几个主要期限的利率。在实证检验前,对利率时间序列的平稳性进行了分析。在实证检验中,考虑了抽样间隔和预测间隔不一致而导致的数据重合问题。检验结果表明,我国利率期限结构的预期假设检验出现了“预期迷惑”现象,我国长期利率对市场冲击发生过度反应,利率期限结构预期假设不成立。
- 闵晓平
- 关键词：利率
